小企業財務管理的主要問題是不能及時發現企業內部的風險，而財務風險作為壹種信號，可以綜合反映企業的經營狀況。企業經營者應當定期進行財務分析，加強財務管理，建立預警分析指標體系，防範財務危機。壹，小企業的經營現狀
小企業是壹個國家經濟中非常有活力和創造性的部分，是促進市場競爭和確保經濟繁榮的基本力量。在中國，小企業在保持國民經濟持續健康發展和維護社會穩定方面發揮著巨大作用。特別是在我國日益嚴峻的就業壓力下，小企業是解決下崗和再就業問題的主要渠道。做好小企業工作，促進小企業持續健康發展，對我國經濟社會發展具有重要的全局性意義。
市場經濟，企業出生率高，倒閉率也高。市場經濟的發展為小企業的建立和生存創造了許多機會，其地位和作用得到了政府和社會各界的充分肯定。但是，為什麽國內的小企業不成長呢？還是跌跌撞撞，在壹不小心就會消失的情況下。仔細分析，不難發現大多數小企業都有很多共性問題。德國壹家研究機構認為，小企業的主要問題是不能及時發現內部風險，當發現時往往來不及采取應變措施。
隨著小企業的成長和發展，壹般存在七種風險，即:開業前三年可能發生開業風險和現金風險；授權風險和領導風險可能發生在第三年到第七年；7至10年可能發生金融風險和景氣風險；10年開業後可能存在管理層繼任風險。
第二，做財務分析，了解問題
(壹)從企業的收入來考察經營狀況。
從微觀的企業收入看，有三個層次:壹是扣除營業成本、管理費用、銷售費用、銷售稅金及附加等營業費用後的營業收入；二是在壹的基礎上扣除財務費用後的定期收入；三是經常性收入和非經營性凈收支之和，即期間收入。如果從營業收入開始就已經虧損，那就說明企業已經接近破產。即使期間收入是盈利的，也可能是由於非主營業務或偶然事件導致的凈資產增加，如出售手中持有的證券、土地等。
(二)不合理的資本結構是金融危機的重要原因。
根據資產負債表，財務狀況可分為三種:壹種是流動資產的購買多由流動負債籌集，少部分由長期負債籌集；固定資產由長期自有資金和大部分長期負債籌集，即全部流動負債用於籌集流動資產，全部自有資本用於籌集固定資產，這是正常的資本結構。第二，資產負債表中的累計余額為紅字，表明自有資本的壹部分已被虧損吞噬，從而自有資本在總資本中的比例下降，表明財務危機。第三類是虧損侵蝕了它所有的自有資本，吞噬了它的部分負債。這種情況是資不抵債，必須采取措施。
第三，建立預警系統
(壹)建立短期財務預警系統，編制現金流量預算。
由於企業財務的對象是現金及其流量，在短期內，企業能否生存並不完全取決於是否盈利，而取決於是否有足夠的現金用於各種支出。只有提供足夠的現金，企業才能生存。沒有必要的現金，必然會影響企業的盈利能力和償債能力，從而影響其信用等級和資金周轉，甚至資不抵債。
現金風險的主要原因是:過於關註利潤和銷售額的增長，忽視現金管理；固定資產投資過度沈澱了資金；不顧條件和機遇，盲目擴張。
企業管理者要與財務管理者合作，了解利潤與現金、現金與資產的區別，經常分析兩者的區別；節約使用現金；請教有經驗的專家；監控原材料、半成品和成品的庫存以及應收賬款的余額；定期評估現金狀況，每季度準備現金流量表。
同時要註意，接受訂單的任務要與現金能力相適應；不得將用於原材料、在產品、產成品和償還債務的短期資金轉為固定資產投資；克制投資沖動，謹慎對待擴張、多元化和類似的投資決策，只有在有剩余現金的情況下才進行此類投資；現金需求高峰期要提前安排；隨時將事實告知銀行；安排聰明務實的人管理現金。
(二)建立財務分析指標體系，建立長期財務預警系統。
金融風險通常會經歷壹個從引發到擴大的逐步積累和轉化的過程。在這個過程中，財務風險的影響會直接或間接地反映在敏感財務指標的變化上。因此，通過觀察和分析敏感財務指標的變化，可以及時預測風險信號，建立長期預警分析系統。當可能損害企業財務狀況的因素出現時，預警系統可以提前發出警告，提醒企業決策者盡快采取對策，控制財務風險的擴大。其中，盈利能力、償債能力、經濟效益和發展潛力是最具代表性的指標。利潤是企業經營的最終目標，是企業生存和發展的前提。從資產盈利能力來看:
總資產回報率=息稅前收益/平均總資產。
它表明了每元資本的利潤水平，反映了企業使用資產的利潤水平。
成本利潤率=營業利潤/總成本。
反映出每花壹元錢的利潤水平越高，企業的盈利能力越強。
對於償付能力，有流動比率和資產負債率:
流動比率=流動資產/流動負債
資產負債率=總負債/總資產
如果流動比率過高，會使流動資金失去再投資的機會，壹般生產性企業最好在2左右；資產負債率壹般在40%~60%。當投資回報大於貸款利率時，貸款越多，利潤越多，金融風險越大。
上述資產盈利能力和償債能力兩個指標是企業財務評價的兩大部分，經濟效益直接反映了企業管理水平。其中，反映資產運營的指標有應收賬款周轉率和產銷平衡率。
應收賬款周轉率=主營業務凈收入÷應收賬款平均余額
(或者，應收賬款周轉率=應收賬款回收金額÷應收賬款平均余額。其中:應收賬款收回金額=應收賬款期初余額+主營業務凈收入-應收賬款期末余額。)
產銷平衡率=產品銷售產值/工業總產值
在企業發展潛力方面，選擇銷售增長率和資本保值增值率。本文采用改進的效率系數法對企業進行綜合評價，對每個選定的評價指標指定幾個值，壹個是滿意值，壹個是不允許值。設計計算各指標的單項效率系數，用德爾菲法確定各指標的權重，加權算術平均或加權幾何平均得到的平均值為綜合效率系數。這種方法可以用來量化企業的財務狀況。
第四，加強財務管理
面對不斷變化的市場環境，企業財務管理部門應具備高素質的會計人員，加強財務管理基礎工作，完善財務管理制度，提高財務信息質量。特別是在資金管理方面，企業要建立有效的財務監控體系，加大對企業債務、資產、投資回收、現金回收和資產增值的管理和監控，加強對貸款和企業擔保的管理。具體來說，我們可以從財務活動的四個方面入手:
(1)融資
在市場經濟條件下，籌資活動是企業生產經營活動的起點。管理措施不當會使募集資金的使用效率具有很大的不確定性，從而導致募集資金風險。產能過剩和盲目擴張往往是小企業陷入財務危機的主要原因。企業籌資主要有兩個渠道:壹是所有者投資，如增資擴股、稅後利潤分配再投資等。二是借錢。對於業主的投資來說，不存在還本付息的問題，可以長期使用，自由支配，加杠桿。其風險只存在於使用效益的不確定性中。融資風險的具體原因及防範:利率波動增加企業融資成本的風險，壹旦籌集到高於平均利息水平的資金，可以采取提前償還債務等補救措施；請咨詢專家和銀行，選擇最佳的資金來源和最及時的籌資時機和方式；領導班子要有適當的分工，財務管理部門尤其是企業決策層要從思想上對潛在的風險保持清醒的認識和警惕。
(2)投資。
企業通過籌資活動獲得資金後，必須按照計劃進行投資。經營者往往會匆忙應對市場上的臨時需求，或者看到別人賺了大錢就盲目跟從。小企業的經營者應該是“全才”，但實際上大多數經營者缺乏綜合管理的能力；沒有必要的財務會計管理制度，企業重大決策沒有可靠的依據；草率估計或低估企業的資金需求。企業可以立即進行的投資有三種:壹是生產項目投資，二是證券市場投資，三是經營活動投資。然而，投資項目並不總是產生預期收益，這導致了降低企業盈利能力和償債能力的不確定性。比如投資項目不能按期投產，就不能盈利，或者即使投產也會虧損，導致企業整體盈利能力和償債能力下降。
(C)資金的回收
企業財務活動的第三個環節是資金回收。應收賬款是資金回收風險的壹個重要方面，因此有必要降低其成本。應收賬款的成本為:1。機會成本，通常用證券的利息收入來表示；2.應收賬款管理成本；3.壞賬損失成本。應收賬款加速了現金流出，雖然使企業產生了利潤，但並沒有增加企業的現金。反而會使企業用有限的營運資金墊付未實現的利潤和稅費支出，加速現金流出。因此，應收賬款的管理應從以下幾個方面加強:壹是建立穩定的信用政策；二是確定客戶的信用等級，評估企業的償債能力；三是確定應收賬款的合理比例；四是建立銷售責任制；第五，密切關註企業會計動態追賬，避免為了個人利益而私自臨時滯留。
收入分配
收入分配是企業財務循環的最後壹環。收益分配包括留存收益和股利分配。留存收益是規模擴張的源泉，股利分配是股東財產擴張的要求，二者既相互聯系又相互矛盾。如果企業快速擴張，銷售和生產規模的快速發展需要收購大量資產，稅後利潤大部分留存。但如果利潤率高，股利分配低於相應水平，則可能影響企業的股票價值，從而形成企業收益分配風險。
企業取得壹定成績後，仍應兢兢業業，切忌自滿；保持堅定的進取精神，防止消極保守傾向擡頭；不要太自信，千萬不要投資前景不確定或擴張過熱的項目；必須由專業人士掌握，多元化，否則成功率不會太高；企業聯合或者找大企業做靠山，壹定要分析利弊，充分論證後再做決定。
綜上所述，在小企業的管理中，既然有很強的風險意識，就應該在現實中體現出來。建立金融危機預警指標體系，加強籌資、投資、資金回收和收益分配的風險管理，妥善處理金融風險，把風險消滅在萌芽狀態或減少損失，為企業創造最大效益，逐步擴大企業規模，突出規模效應，實現企業效益最大化，繼續為增強我國經濟實力、緩解就業壓力做出重大貢獻。