產量很少的時候，可以理解為企業的設備沒有充分利用，所以產量很少。隨著企業雇傭更多的員工進行生產，生產設備的利用率開始提高。假設第壹個工人對產出的貢獻是10，第二個工人對產出的貢獻可能是15甚至更高，第三個工人將是30。。。這對應於生產函數曲線的第壹步，即邊際產量隨著投入的增加而以遞增的速度增加(即增長率不是恒定的而是遞增的，從生產函數的斜率可以看出，斜率越大，增長率越大)。在這個階段，產量的增長率超過了成本的增長率，所以邊際成本隨著產量的增加而減少；隨著員工數量增加到壹定程度，企業變得擁擠。此時，每增加壹名員工仍會提高生產設備的利用率，但這種利用率的提高會慢慢變慢(比如從不及格50分提高到70分比從80分提高到100分更容易)，這對應於生產函數的第二步，即生產函數的斜率會從第壹步的最大值逐漸降低到0。當員工數量增加到壹定程度，又增加了壹個員工，這個員工對產出的貢獻將為0，即邊際產品為0。在這個階段，產量的增長率從最大值逐漸下降到零，而成本(每個員工的成本加上每個單位產品的成本)的增長率大於產量的增長率，從而增加了邊際成本。
即從邊際成本曲線可以看出，它是壹條向右上方傾斜的曲線，說明邊際成本隨著產量的增加而增加。
邊際成本遞增的根本原因是邊際產品遞減。
邊際成本是指在壹定的產出水平下，增加或減少壹個單位產出所引起的總成本的變化。通常只是可變成本。邊際成本用來判斷增加或減少產量是否經濟。這是管理會計和商業決策中的壹個常用術語。例如，生產100件某種產品時，總成本為5000元，單位產品成本為50元。如果生產101件，總成本為5040元，則增加壹件產品的成本為40元，即邊際成本為40元。當實際產量沒有達到壹定限度時，邊際成本隨著產量的擴大而降低；當產量超過壹定限度時，邊際成本隨著產量的擴大而增加。因為，當產量超過壹定限度時，總固定成本就會增加。可見，影響邊際成本的重要因素是產量超過壹定限度(生產能力)而不斷擴大所導致的總固定成本的階段性增加。
當增加壹個單位產出所增加的收入(單位產出價格)高於邊際成本時，它是經濟的；反之，則不劃算。所以，任何增加壹個單位產出的收入都不能低於邊際成本，否則就會有虧損；只要增加壹項生產的收益能高於邊際成本，哪怕低於總平均單位成本，就會增加利潤或減少虧損。因此，計算邊際成本在產品決策中起著重要的作用。微觀經濟學理論認為，當產量增加到邊際成本等於邊際收益時，能為企業獲得最大利潤的產量。