-壹關於本書壹-
《財報就像壹本故事書》是劉順仁教授對會計的重要作用及財務報表基本原理和應用的講解。本書以財務報表數字為起點,深入挖掘影響企業競爭力的因素。書中結合真實案例及故事,使會計知識變得輕松易懂,為經理人和投資者學好會計報表提供幫助。
--· 關於作者 ·--
本書作者劉順仁是臺灣大學經濟學學士,美國匹茲堡大學會計學博士,曾任美國馬裏蘭州立大學助理教授,現為臺灣大學會計學系及研究所教授授,同時擔任臺灣大學“競爭力與創新研究中心”主任,並與美國哈佛大學“策略與競爭力研究中心”進行策略聯盟。 -ー·本金句ー·
1.只講究會計的技術而不談誠信原則,財務報表就失去了靈魂。
2.每個企業經理人都想練就壹身高強的管理武功,而財務報表可以協助經理人鍛煉出“五大神功。
3.投資人應把自己當成經理人,深入了解企業創造財富的活動。
4.每個企業本來就“供奉"著四張財務報表,不妨將之視為引導競爭及管理活動的"四面佛”。
5.財務報表是由壹個個會計數字所組成,而會計數字以從“投資人”與“經理人”這兩種角度來解析。
6.企業光有財產而沒有足夠的現金,還是會周轉不靈的。
7.閱讀財務報表必須有整體性,而且必須了解該公司的營運模式,不宜以單壹財務數字或財務比率妄下結論。
8.成功的經營管理績效是獲得較高的股東報酬率,而不只是在於每股收益的持續增加。
壹—壹核心內容壹-
壹、財務報表對企業經理人和投資者有什麽重要作用?
財務報表的作用至關重要,劉順仁教授將它稱為“帕喬利密碼"。會計學的開山鼻祖帕喬利創建了現代會計的記賬基礎。帕喬利所提倡的會計計方法,可以把壹切商業活動,轉換為以貨幣為符號的表達,這就是劉教授所謂的”帕喬利密碼"。對於企業而言,財務報表就是”帕喬利密碼”,其中隱含了許多關於企業經富的秘密。
1.財務報表可以幫助企業經理人煉出“五大神功”“五大神功”也就是壹個心法,兩個方法,三種活動,四份報表,五項修煉。壹個心法是告訴企業經理人:編制財務報表時要遵守誠信原則,如果沒有誠信,財務報表就失去了靈魂。
兩個方法是指,財務報表是通過“表達事事實”與“解釋變化原因”兩個方法來披露企業的真實狀況的。
三類活動是指經營活動、投資活動和籌資活動。壹個企業所有的經濟活動都可以分為這三大類。
四份報表是指資產負債表、利潤表、現金流量表和所有者權益變動表,它們分別從不同的方面反映企業的財務狀況和經營成果。
五項修煉是指企業經理人應具有的的五種核心領導能力,即形成願景、分析現狀、協調利益、嘗試創新、激勵賦能。
2.財務報表可以幫助投資者讀懂企業財務信息,提升投資報酬率。
財務報表是企業對外公布的公開信息,通過閱讀財務報表能夠幫助投資者認知企業真實的財務狀況,做出正確的投資決策。
二、如何讀懂和應用財務報表數據?
2.利潤表告訴我們企業的利潤因何而來
我們經營公司是為了實現利潤,利潤的多少決定著壹個公司的興衰成敗。所以,用來核算壹個公司利潤的“利潤表”當然是非常重要的。利潤表是如何編制的呢?其實就是用各項收入減去成本費用。利潤表上詳細列示了企業的銷售收入、其他收入、銷售成本、投資收益等構成利潤的要素以及計算過程,我們據此就可以了解壹個企業利潤形成的全貌。
3.現金流量表告訴我們企業生產經營流入和流出多少，現金流量按照企業經濟活動的不同性質分為經營活動現金流量、投資活動現金流量和籌資活動現金流量,分別代表企業經營、投資和籌資三種不同活動帶來的現金流入和流出。
三、如何以財務報表為起點,深入探究企業長期競爭カ?
如果我們沒有自信看穿財務數字的各種舞弊,還有壹種辦法,就是專註地觀察企業長期競爭力的變化。
3.衡量企業經營質量還要看股東權益報酬率，成功的經營管理績效,便是獲得較高的股東權益報酬率,而不只是在於每股收益的持續增加。用企業全部資產減去負債,剩下的就是所有者權益,也被稱作股東權益。用凈利潤除以期末或者平均股東權益,就可計算出股東權益報酬率。“股東權益報酬率“受三個因素影響:凈利率、總資產周轉率和杠桿比率。